本篇文章將帶你看懂布林通道是什麼（布林帶是什麼）、了解什麼是布林通道壓縮、何時會發生布林通道失效、以及掌握布林通道買賣點，並且依據此交易方法創辦人的資訊來校正。
同樣是投資技術指標，布林通道獲得了最多華爾街投資人、各地交易專家的好評，就算是價值投資者，對布林帶、布林線也幾乎很少批評，這是為什麼呢？
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要點一、布林通道是什麼
布林通道是什麼
布林通道英文又稱 BBands、BB（Bollinger Bands），是 1980 年代由 John Bollinger 所創建的交易指標，又稱為布林軌道、布林帶、布林線，英文縮寫為 B-Band ，是投資者和技術分析師使用最廣泛的技術指標之一，甚至被稱作為指標之王！
發明者 John Bollinger 有為布林通道出一本專書，英文名為 Bollinger On Bollinger Bands，台灣亦有代理出版繁體中文版本。
簡單理解布林通道（布林帶）
用一句話解釋布林通道是什麼，就是由３條軌道線組成的通道，分別稱為上軌道線、中軌道線、下軌道線，可用來參考當前價格是相對高還是相對低，由於其帶狀的原因故又稱布林帶。
布林通道設定方式為：
| 中軌道線（中軌） | 代表股價的平均成本，為移動平均線 |
| 上軌道線（正線） | 代表股價的壓力線 |
| 下軌道線（負線） | 則是支撐線，代表支撐壓力 |
當上下軌道越來越窄稱為「布林通道壓縮」型態，反過來當此軌道由壓縮突然往外擴散，就稱為「布林通道打開」。
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要點二、布林通道為何會有效
統計學原理：移動平均線與標準差
「技術指標」本身就是依據歷史資料經過不同條件所得出，例如均線就是前幾日的平均價格（算術平均數）、K 線就是過去的四個價格（開盤價、最高價、最低價、收盤價）收集。
最常用的布林帶（B-Band）是在移動平均線的上下各加 2 個標準差，分別形成上軌線以及下軌線。
根據統計學，只要價格走勢符合常態分布，就會有 95% 的機率落在上下軌道之內（2 個標準差之內）。
基於上述原理，有一種簡易的布林通道買賣點，就是當觸及上下方軌道邊緣，就是為可以交易的時機。
布林通道教學
用簡單的概念做布林通道教學，理解什麼是布林帶標準差：
在樂透抽籤筒 A 抽五次，分別抽到 23、29、30、32、36 五個數字，可以簡易計算出平均值為 30 。
用樂透抽籤筒 B 抽五次，分別抽到 11、25、30、37、47 ，經過計算後可以知道平均值同樣是 30 ，跟抽籤筒 A 的平均值相同。
可以明確感受到，雖然兩組抽籤筒平均值相同，可是 A、B 抽籤筒的變化幅度明顯不同，這個變化幅度就是代表通道的寬度，讓我們能知道目前的價格是在通道的什麼位置，了解是價格在相對高點還是相對低點。
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要點三、布林通道（布林帶）如何實際應用
標準布林通道設定公式
根據 investopedia.com 正式資料，布林通道設定（布林帶設定）的標準公式為：
上軌道線＝MA（TP,n）+ m∗σ [TP,n]
中軌道線＝MA（moving average）
下軌道線＝MA（TP,n）− m∗σ [TP,n]
常用布林通道公式
實務上，我們並不用學會複雜的公式計算方法，只要知道自己想要使用的 MA 以及標準差即可，最常被使用的布林通道值為：
上軌道線＝20MA＋2 標準差
中軌道線＝20MA（20移動平均線）
下軌道線＝20MA－2 標準差
布林通道應用方式
無論是順勢交易或是逆勢交易都可以使用布林通道（布林帶），一般來說逆勢交易使用的 MA 日期較短，因為短期的股票波動會更符合常態隨機分布；而順勢交易使用的 MA 日期通常比逆勢更長。
對於逆勢交易者，觸碰到上軌或是下軌象徵的是回彈的機率高，因為依照常態分佈，有 95 % 的機率價格會在區間（通道）內。
對於順勢交易者來說，往上或下超過一定值，代表會迎來大趨勢，並且行情會隨著趨勢持續走一段時間。
至此你應該可以發現同樣的布林通道，可能會有完全相反的解讀。
所以在應用布林通道，就必須要加上其他的投資技術指標來輔佐判斷，究竟目前是隨機分佈、該等待回到中間值呢？
還是目前準備要有大趨勢，跟著突破的方向進場？
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不少股民問道：「金融股漲高到底要不要賣。」《最強散戶翻身買股術：從10萬到1億的籌碼必修課》作者麥克連建議，可以運用布林通道（B-Band）來判斷，何時賣股。
台灣人愛儲蓄，也熱衷「存股」。「存股」族群裡金融股是主流。麥克連提醒，許多人將「存股」的重點放在「追求股息」，其實長期持有股票的重點在於「資本利得」，指的是，買進一檔股票以後，會慢慢往上漲。
但，如果只是「追求股息」，那是捨本逐末。同時，存股並不是買進後就放著不管，記得在高檔要獲利了結。
「我很認同巴菲特的選股方式，他會在低價時買進一檔股票，如金融股的富國銀行、可口可樂、蘋果等優質企業。然而，他並不是想領股息，而是要賺資本利得，也就是股價上漲的獲利。」他說明。
存股有個原則：要有紀律的扣款，不管股價是高是低，每個月都要買。
何時賣出？麥克連指出，當股價來到布林通道上緣，在過去通常會是配息的那個月，就會是波段高點，這個時候要賣出。
他強調：「存股還是要有高檔獲利了結的觀念，當你把股票賣掉後，並不是把錢拿去花掉，而是等待下一個進場點。因為在高點賣出，才有錢在低點買進。」
-出自 今周刊 金融股漲多要不要賣？ 身價上億 20 年股海老手：遇到這個指標賣出，獲利放大逾 300 ％
＊本篇文章不構成任何投資建議，投資人應多方全面考量資訊，並且先自行判斷風險承受度。
